晨星公司

1982年，當喬・曼索托回顧了他向幾位知名基金經理要求的共同基金年度報告時，萌生了晨星計劃（Morningstar）的想法[7]。然而，直到哈里斯協會（Harris Associates）擔任股票分析師一年後，看到基金行業和潛在競爭對手近在咫尺，他才確信機會就在這裡[7][8]。

1984年，喬・曼索托在芝加哥的一間臥室的公寓中創立晨星（Morningstar），初期投資為80,000美元[9]。晨星這個名字取自亨利·戴維·梭羅（Henry David Thoreau）所著的《沃爾登》（Walden）中的最後一句話: “太陽不過是晨星”[9][10]。

1998年，晨星公司與軟銀集團在日本成立了一家合資企業。1999年7月，晨星公司獲得來自軟銀集團的9100萬美元投資，軟體銀行取得晨星公司20％的股份[10][11]。

2005年5月3日，晨星進行了首次公開發行，以每股18.50美元的價格發行了7,612,500股[12]。晨星的上市方式值得注意。他們選擇遵循Google的腳步，並使用公開發行的方法而不是傳統方法。這使個人投資者可以對股票的價格進行出價，並允許所有投資者享有平等的機會。

2006年，晨星收購伊博森公司 (Ibbotson Associates, Inc.)，一家投資研究機構[13]。2007年，晨星收購標普全球的全球基金數據業務[14]。

2010年，晨星收購信用評級機構 Realpoint，並開始為機構投資者提供結構性的信用等級和研究[15]。同年，晨星以1,830萬美元收購 Old Broad Street Research Ltd. (OBSR)，一家英國基金研究，評級和投資諮詢服務提供商。收購完成後，命名為 Morningstar OBSR[16]。

2014年，晨星收購 ByAllAccounts, Inc.，一家金融應用創新數據聚合技術提供商[17]。

2016年，晨星以大約2.25億美元收購 PitchBook Data 的剩餘所有權[18]。同年9月，晨星公司宣布已任命庫納爾·卡普爾（Kunal Kapoor）為首席執行官，自2017年1月起生效，曼索托同時擔任執行主席。，

2019年，晨星以6.69億美元收購全球第四大信用評級機構 DBRS。收購完成後，DBRS 與晨星信用評級業務結合[19]。

2020年，晨星達成收購 Sustainalytics 的協議，一家專門研究環境、社會和治理（ESG）見解的研究和評級公司[20]。同年，晨星同意收購 PlanPlus Global，一家總部位於加拿大的財務計劃和風險評估軟件公司[21]。

2021年，晨星宣布將以3500萬英鎊收購澳大利亞財富管理平台 Praemium (ASX: PPS) 的英國及國際（包括澤西島、香港和迪拜）業務。[22]

2022年，晨星宣布將以6億至6.5億美元收購標普全球的 Leveraged Commentary & Data (LCD) 業務，一家專門提供槓桿貸款市場數據公司[23]。

晨星公司通過其投資管理子公司為客戶諮詢和管理超過2,150億美元的資產。

Morningstar Advisor Workstation 是一種網站為基礎的投資計畫系統。

Morningstar Direct 是一個軟件平台，可提供數據和分析功能，以幫助機專業構投資經理制定新產品和投資組合。該產品主要基於雲端運算[25]。

Morningstar Indexes 是一套投資指數，針對特定市場，例如中國基金市場所研究開發的指數係列，旨在及時、忠實地記錄和反映該基金市場發展的歷史、現狀及其趨勢，為投資人提供資產分配模型和投資收益分析的工具。

晨星對公開交易的共同基金、指數股票型基金(ETF)的評級分類，提供簡化篩選基金的工具，幫助投資人快速了解並評估一檔基金。晨星的星號評級，會將基金排名分為1-5顆星。這些排名根據該基金的報酬、風險、費用，與同類基金的表現相比得出，每檔基金分別有3年、5年、10年的風險評級，並合併為總體評級。晨星評級的基金，至少要有36個月總報酬率才會有基金評級，晨星的評級機制是以基金過往表現，用客觀方式分析，按調整風險後收益(MRAR)作表現排名，評級結果主要是找出值得再進一步研究的基金，並非買賣的建議。

2010年，晨星收購了 Realpoint，後者是私募股權巨頭 Capmark Finance 的前部門，並且是一家全國認可的統計評級組織 (NRSRO)[15]。該公司更名為晨星信用評級，並與標準普爾、穆迪、惠譽國際和類似的華爾街公司競爭，以提供對結構性債務產品（包括抵押支持證券和資產支持證券）的研究和評級[26]。如今，Morningstar信用評級對結構性金融產品（CMBS、RMBS、CLO）和公司/金融機構均發布信用評級[27]。

在2019年5月29日，晨星宣布通過以6.69億美元的價格收購 DBRS 來顯著擴大其評級業務的廣度和範圍[19]。

晨星日本 (東證1部：4765) 是日資思佰益 (SBI Holdings) 與晨星公司的合資企業，前者持股48.82%，而後者佔33.19%。

• 2013年，12位股票研究人員獲得《華爾街日報》的最佳研究員稱號
• 2014年，晨星平板應用軟件獲得 Tabby Awards Finalist 獎項
• 2015年，榮獲投資周刊市場創新獎
• 2016-2019年，連續四年榮獲《亞洲私人銀行家》評選的最佳服務提供商（基金研究）殊榮
• 2017年，榮獲《亞洲私人銀行家》評選的最佳市場數據提供商獎項
• 2021年，晨星旗下的 Sustainalytics 榮獲 IFR Awards 的 ESG Opinion Provider of the Year 2020
• 2021年，晨星旗下的 Sustainalytics 榮獲 ESG Investing 評選的 Best ESG Ratings Provider for 2021
• 2021年，晨星旗下的 Sustainalytics 榮獲 Environmental Finance 評選的 External assessment provider of the year 2021
• 2021年，榮獲 Professional Adviser Awards 2021 的 Best Ratings/Research Service for Advisers 獎項、Best Discretionary Fund Manager 及 Best ESG Solution for Advisers 10強

• 2009年，榮獲美國商業研究會評選的最佳雇主101強
• 2010年，榮獲美國平面設計協會評選的芝加哥設計先鋒獎
• 2010年，榮獲美國體驗網評選的最佳雇主20強
• 2011年，榮獲《財富》雜誌評選的全球最佳雇主100強（第95位）
• 2011年，榮獲布瑞爾街新新人類雇主50強
• 2011年，榮獲芝加哥講壇評選的最佳雇主100強
• 2011年，榮獲科倫公司評選的芝加哥最佳發展企業50強
• 2012年，榮獲《財富》雜誌評選的全球最佳雇主100強（第89位）
• 2012年，榮獲玻璃門網站評選的最佳雇主50強
• 2015-2017年，連續三年榮獲智聯招聘評選的中國年度最佳雇主深圳最佳雇主30強
• 2017年，榮獲由卓越職場（Great Place to Work）評選的美國、加拿大最佳職場

Morningstar晨星年度基金獎是晨星基金評價體系的重要組成部分。晨星每年都會從近6,000多只基金中評選幾隻優秀的基金，強調質量並重，得獎基金除了必須在當年度及過去年度都取得理想的績效外，也需具備優質的管理，以反映基金管理團隊對投資人利益的關注。本著服務投資人的精神，Morningstar的遴選方法著重在管理團隊為投資人所帶來的價值，獲獎更是肯定其對投資人的貢獻。

晨星年度基金獎的評選方法包括定量篩选和定性評價。定量篩選考察以下幾個方面：基金當年度以及長期業績、風險、風險調整後收益；基金經理在當年度是否變動；年度費率等。定性評價則考察基金經理任職時間、基金公司管理團隊的穩定性、投資組合與投資策略的一致性等。